适当性管理制度是投资者合法利益守护神

　　正确的投资理念＋风险承受能力的认知

　　对于投资者来讲，遵循投资者适当性制度其实也是对自我的一种很好保护。第一要树立正确的投资理念。投资者在进行投资之前，首先要充分认识到投资的风险性，制定符合个人实际情况的理财目标。不要抱着“一朝暴富”的心态进行投资，也不要把投资看成一场“赌博”；不要幻想市场中存在“高收益，低风险”的投资品，因为如果它真的存在，那么其他投资品将没有任何存在的理由。在进行金融投资之前，投资者需要问问自己：我是否清楚地了解这个产品？是否了解它可能的收益和风险的关系？这个投资与我的理财目标是否相符？风险拥有不确定性和无法彻底消除的特点，收益与风险如影随形，忽视风险并不能换取更高的收益，放大风险则容易错失收益。客观理性地看待风险，将不同的投资产品进行组合，通过合理的资产配置，更有可能靠近你所设定的理财目标。

　　第二，做出的投资决策要与自己的风险承受能力相匹配。投资决策前，“风险承受能力”和“风险偏好”是需要重点考虑的两项关键性要素。风险承受能力是对投资者的收入、生活状况等基本情况进行了解，客观对其风险承受能力进行评价，在自己所属的类型中选择和配置相应的投资产品。风险偏好则属于主观范畴，加入更多性格和情绪因素，表现为投资者主观意识上对风险和收益的认知。当风险承受能力和风险偏好达到平衡时，无论对投资本身，还是对投资者的心理感受都是最理想的状态。如果二者无法平衡，投资者往往会陷入困惑：究竟是遵循风险承受能力测试的结果，还是按照自己对风险的偏好进行投资选择？这种时候投资者必须清醒地认识到，自己的风险偏好，是否建立在全面了解风险和收益的基础上。

　　加强投资者教育是重要一环

　　投资者是证券市场赖以生存和发展的基础，是证券市场流动性的主要提供者。宁波证监局相关人士表示，随着我国多层次市场体系建设的加快，资本市场创新发展迅速，各种创新金融产品层出不穷，产品的风险与投资者风险承受力不相匹配的问题也日益突出，因此开展投资者适当性管理制度的宣传成为推进辖区资本市场健康发展的重要抓手。近年来，宁波证监局积极行动，多渠道多途径开展专题宣传活动，并通过典型案例及投资警示等引导社会公众树立理性投资理念；去年还开展了防范和打击非法集资宣传月活动，通过媒体向社会公布辖区不具有合法证券投资资质的机构名单，提醒广大投资者牢固树立法制和风险防范意识。

　　尤其值得一提的是，宁波市证券期货业协会搭建了“宁波辖区证券期货金融理财产品公示平台”，便于投资者通过比对找到与自身相匹配的金融产品，更好地防范非法证券期货投资风险。“公示平台”2013年4月上线，截至目前，“公示平台”共公示137个理财产品。其中，集合理财型产品64个，占比47%；公募基金类产品38个，占比28%；期货类产品15个；类固定收益产品9个；其他类产品11个。

　　为更好地服务投资者，宁波证监局通过问卷调查、专题座谈会等途径倾听投资者的心声。去年，还制定了《宁波证监局“12386”热线投资者诉求处理工作暂行规程》，以进一步畅通投资者诉求处理渠道。